Ликвидность и платежеспособность являются важнейшими факторами финансовой состоятельности банков, Достаточный уровень ликвидности необходим банку для выполнения текущих обязательств и обеспечения роста. Помимо этого, при возникновении кризисной ситуации в банке, независимо от вызвавших ее причин, именно ликвидность определяет в огромной степени имеющийся в распоряжении банка ресурс для решения возникшей проблемы, выступая в качестве «резерва» для покрытия непредвиденных операционных убытков, по крайней мере, на короткий срок.
Необходимый уровень ликвидности обеспечивается посредством:
• перевода ликвидных активов в денежные средства;
• увеличения объема краткосрочного заимствования или выпуска дополнительного объема краткосрочных депозитных обязательств;
• сокращения объема неликвидных активов;
• увеличения объема срочных обязательств;
• увеличения объема капитала повторными эмиссиями акций.
Трансформация банком краткосрочных пассивов в относительно долгосрочные активы требует поддержания такого соотношения между пассивами и активами с разной степенью ликвидности, которое обеспечивает уровень ликвидности, достаточный для выполнения банком своих обязательств перед клиентами без значительного ущерба для его прибыльности. Если кредитная организация превышает разумные пределы несовпадения активов и пассивов по срокам, то сталкивается с проблемой ликвидности, которая вынуждает банк обращаться за кредитами на денежный рынок.
Стратегия управления ликвидностью решает дилемму ликвидность/рентабельность. Если проводится консервативная политика, то банк предпочитает оставаться всегда ликвидным в ущерб доходности, а в структуре актива баланса просматривается определенный запас ликвидности. Поскольку ликвидные активы приносят доход ниже, чем активы менее ликвидные банки, имеющие большую их долю в ликвидной форме, чаще являются менее рентабельными. Проведение агрессивной политики, преследующей повышение доходности кредитной организации, обычно сопровождается понижением ликвидности баланса. В этом случае резко усиливается риск ликвидности, то есть возрастает опасность неликвидности для кредитной организации. Поэтому перед банком встает задача максимизации доходности своих операций при наличии данного ограничения, причем присутствие четко выраженный фактор неопределенности, так как руководство банка не может с уверенностью предсказать, когда, и в каком масштабе возникнет проблема ликвидности. А когда она возникнет, можно только предпринять действие на основе уже заранее созданного задела - резервов, особой структуры активов и пассивов или наработанных операций.
Риск ликвидности состоит в том, что при недостатке средств требуется осуществить быструю конверсию финансовых активов в платежные средства или приобрести дополнительные средства на неблагоприятных для банка условиях, что может привести к снижению прибыли и рыночной стоимости капитала.
Система управления рисками несбалансированной ликвидности и неплатежеспособности банка ориентируется на требования Центрального банка о соблюдении коммерческими банками установленных норм ликвидности и платежеспособности.
Соответствие уровня ликвидности банка установленным нормам дополняется анализом факторов, влияющих на их изменение. Среди таких факторов можно выделить:
- прошлый и современный уровни ликвидности;
- наличие высоколиквидных активов;
- стабильность источников финансирования (по структуре и по объему).обязательный учет сезонных, циклических и других факторов, определяющих уровень депозитов;
- уровень, частота и размеры заимствования;
Статьи по теме:
Современные тенденции развития инвестиционной деятельности
Известно, что у европейских и американских страховщиков основной центр прибыли находится именно в сфере управления активами, для большинства российских компаний инвестиционная деятельность носит вспомогательный характер, а основные доходы ...
Проблемы и перспективы развития банковских операций с драгоценными
металлами
Рассмотрим факторы, способствующие развитию банковских операций с драгоценными металлами.
Прогнозируется, что объем добычи золота в России в первое десятилетии XXI века возрастет не менее чем на 10 % по сравнению с предыдущими годами. Су ...
Маркетинг – как фактор повышения эффективности банковской деятельности
Переход к рыночным отношениям, который в настоящее время является основным направлением стабилизации экономики Таджикистана, основывается в первую очередь на оздоровлении финансов и перестройке банковской системы, формировании и развитии ...